Sadržaj

• Koraci
• 1. dio 2: Polaganje temelja
• Dio 2 od 2: Izračunajte svoj godišnji prihod
• Savjeti
• Upozorenja

Izračun godišnjeg prihoda od ulaganja vrši se s jednom svrhom: saznati obračunatu stopu povrata ostvarenu tijekom razdoblja paketnog ulaganja vrijednosnih papira. Iako se razne formule koje se koriste za izračun godišnjeg prihoda od ulaganja mogu činiti zastrašujućima, zapravo vam je prilično lako izračunati ih kad se upoznate s nekoliko osnovnih pojmova.

Koraci

1. dio 2: Polaganje temelja

1. 1 Upoznajte se s ključnim pojmovima. Gledajući godišnje povrate ulaganja, više ćete puta naići na nekoliko ključnih pojmova koje morate znati. Oni su navedeni u nastavku:
   • Godišnji povrat: Ukupni povrat ulaganja za jednu kalendarsku godinu, uključujući dividende, kamate i zarađeni profit.
   • Godišnji prihod: Godišnja stopa povrata dobivena obradom podataka za razdoblja koja su trajala manje od ili više od jedne kalendarske godine.
   • Prosječni prihod: Prosječni prihod ostvaren u određenom vremenskom razdoblju, koji se dobiva izračunavanjem ukupnog prihoda ostvarenog u dužem razdoblju i ravnomjerno raspoređivanjem na (kraća) razdoblja.
   • Akumulirani prihod: prihod koji uključuje reinvestirane kamate, dividende i zarađenu dobit.
   • Razdoblje: Određeno vremensko razdoblje - dan, mjesec, tromjesečje ili godina u kojem se mjeri primljeni prihod.
   • Tekući prihod: Ukupni povrat ulaganja koji se mjeri u određenom vremenskom razdoblju.
2. 2 Upoznajte se s načelom izračuna složene kamate. Složene kamate su povećanje dobiti koju već imate. Što se duže na vaše depozite obračunavaju složene kamate, brže će rasti i dobit ćete velike prinose na godišnjoj osnovi. (Zamislite grudvu snijega koja se kotrlja niz brdo koje raste s povećanjem brzine.)
   • Zamislite da ste u prvoj godini uložili 100 USD i zaradili 100%, odnosno na kraju prve godine imate 200 USD. Ako u drugoj godini primite samo 10% dobiti, do kraja druge godine na vaših 200 dolara bit će dodano još 20.
   • Ali ako zamislite da ste tijekom prve godine zaradili samo 50%, tada ćete početkom druge godine imati 150 USD. Isti profit od 10% u drugoj godini neće vam donijeti 20 USD, već 15 USD.To je nevjerojatnih 33% manje od 20 USD koje ste dobili u prvom primjeru.
   • Kao dodatni primjer, recimo da ste u prvoj godini izgubili 50% i ostalo vam je 50 USD. Tada ćete morati ostvariti 100% dobiti samo da biste vratili izvorni iznos (100% od 50 USD = 50 USD, i 50 + 50 = 100 USD).
   • Veličina dobiti i vrijeme njezina primitka igraju veliku ulogu u izračunavanju obračunatog prihoda i proučavanju njihovog utjecaja na prihod na godišnjoj osnovi. Odnosno, godišnji prihod se ne može smatrati pouzdanim pokazateljem primljenog prihoda ili nastalih gubitaka. Međutim, godišnji prihodi korisni su za usporedbu različitih vrsta ulaganja.
3. 3 Pomoću vremenski ponderirane stope povrata izračunajte svoju stopu povrata prilagođenu za reinvestiranje. Na primjer, da biste saznali aritmetički prosjek dnevnih oborina ili gubitka težine tijekom nekoliko mjeseci, možete koristiti aritmetički prosjek. Možda ste ovu metodu naučili u školi. Međutim, aritmetička sredina neće vam pomoći u objašnjenju utjecaja ponavljajućeg prihoda na druge vrste prihoda ili na vrijeme njihovog primitka. Da bismo to saznali, možemo koristiti vremenski ponderirane geometrijske prinose. (Ne brinite, naučit ćemo vas kako primijeniti ovu formulu!)
   • Ovdje nećete moći koristiti aritmetičku sredinu jer svi periodični prihodi međusobno ovise.
   • Na primjer, zamislite da želite izračunati prosječni prihod od 100 USD tijekom dvije godine. U prvoj godini ste zaradili 100 USD, odnosno do kraja prve godine imate 200 USD (100% od 100 = 100). Izgubili ste 50% u drugoj godini - to jest, do kraja druge godine imate 100 USD (50% od 200 = 100). To je isti broj s kojim ste započeli početkom prve godine.
   • Prilikom izračuna aritmetičke sredine dodali biste oba prihoda i podijelili ih s brojem razdoblja, odnosno dvije godine. Kao rezultat toga, otkrili biste da je vaš prosječni prihod 25% godišnje. Ali kad usporedite dva prihoda, možete vidjeti da zapravo niste ništa zaradili. Godine su se međusobno uravnotežile.
4. 4 Izračunajte svoj ukupni prihod. Prvo biste trebali izračunati svoj ukupni prihod za cijelo razdoblje razmatranog vremena. Radi jasnoće koristimo se primjerom u kojem nije bilo transakcija u obliku depozita ili podizanja sredstava s računa. Za izračun ukupnog prihoda potrebna su vam dva broja: početna i završna vrijednost vašeg portfelja.
   • Oduzmite početni trošak od konačnog troška.
   • Dobiveni broj podijelite s početnim troškom. Dobiveni broj smatrat će se dobitkom.
   • Ako ste tijekom predmetnog razdoblja imali gubitke, oduzmite saldo na kraju razdoblja od izvornog stanja. Zatim podijelite dobiveni broj s izvornim saldom i na kraju ćete dobiti negativnu vrijednost. (Zadnji korak je potreban kako se odgovoru ne bi dodao negativan broj).
   • Prvo oduzmi, pa podijeli. Tada ćete dobiti postotak ukupne dobiti.
5. 5 Naučite koristiti Excel formule za takve izračune. Formula za izračun ukupnog omjera prihoda = (konačna vrijednost portfelja vrijednosnih papira - početna vrijednost portfelja vrijednosnih papira) / početna vrijednost portfelja vrijednosnih papira. Formula za izračun omjera obračunatog prihoda = stupanj ((1 + omjer ukupnog prihoda), (1 / godine)) - 1.
   • Na primjer, ako je početna vrijednost portfelja bila 1000 USD, a konačna vrijednost sedam godina kasnije 2500 USD, izračun bi izgledao ovako:
     • Omjer ukupnog prihoda = (2500-1000) / 1000 = 1,5.
     • Omjer obračunatog prihoda = stupanj ((1 + 1,5), (1/7)) - 1 = 0,138 = 13,98%.

Dio 2 od 2: Izračunajte svoj godišnji prihod

1. 1 Izračunajte svoj godišnji prihod. Nakon izračuna ukupnog prihoda (vidi gore), umetnite rezultat u ovu jednadžbu: Godišnji prihod = (1+ prihod) -1 Nakon rješavanja ove jednadžbe dobit ćete broj koji odgovara vašem godišnjem prihodu za cijelo vremensko razdoblje.
   • Broj "1" u eksponentu (mali broj izvan zagrada) označava jedinicu koju mjerimo, odnosno 1 godinu. Ako želite točniji odgovor, pomoću 365 možete saznati svoj dnevni prihod.
   • "K" označava broj razdoblja koje mjerimo. Dakle, ako svoj prihod obračunavate 7 godina, umjesto "K" trebate unijeti broj "7".
   • Na primjer, pretpostavimo da su vaše vrijednosnice tijekom sedmogodišnjeg razdoblja porasle u vrijednosti između 1.000 i 2.500 USD.
   • Prvo izračunajte svoj ukupni prihod: (2500-1000) / 1000 = 1,50 (prihod od 150%).
   • Zatim izračunajte svoj godišnji prihod: (1 + 1,50) -1 = 0,1399 = 13,99% godišnjeg prihoda. To je sve!
   • Koristite uobičajeni redoslijed rješavanja matematičkih zadataka: prvo slijedite korake u zagradama, zatim radite s eksponentom, a zatim oduzmite.
2. 2 Izračunajte svoj polugodišnji prihod. Recimo da želite izračunati polugodišnji prihod (prihod primljen dva puta godišnje, svakih šest mjeseci) kroz sedmogodišnje razdoblje. Formula izračuna je ista; morate samo promijeniti broj izmjerenih razdoblja. Kao rezultat toga, dobit ćete polugodišnji prihod.
   • U tom slučaju imat ćete 14 polugodišnjih razdoblja - dva godišnje tijekom sedam godina.
   • Prvo izračunajte svoj ukupni prihod (2500-1000) / 1000 = 1,50 (prihod od 150%).
   • Zatim izračunajte godišnju stopu povrata: (1 + 1,50) -1 = 6,76%.
   • Možete ga pretvoriti u godišnji prihod jednostavnim množenjem s 2: 6,76% x 2 = 13,52%.
3. 3 Izračunajte godišnji ekvivalent. Također možete izračunati godišnji ekvivalent u kraćim razdobljima. Na primjer, pretpostavimo da imate samo polugodišnji prihod i želite znati godišnju protuvrijednost. Podsjećamo vas da je formula izračuna ista.
   • U šest mjeseci vrijednost vaših vrijednosnih papira povećala se s 1.000 USD na 1.050 USD.
   • Počnite s izračunavanjem vašeg ukupnog prihoda: (1050-1000) /1000=,05 (5% prihoda za šest mjeseci).
   • Sada, ako želite znati kako bi izgledao godišnji ekvivalent (pod pretpostavkom da stopa povrata i obračuni ostaju iste), slijedite ove korake: (1 +, 05) -1 = 10,25% godišnjeg povrata.
   • Bez obzira na duljinu razdoblja, ako slijedite gornju formulu, uvijek možete prevesti svoj rezultat u godišnji prihod.

Savjeti

• Važno je razumjeti i moći izračunati godišnje prinose na vrijednosne papire jer ćete svoj godišnji prihod koristiti za usporedbu s drugim ulagačima, kao i za usporedbu njihovih pokazatelja uspješnosti. Tako ćete se upoznati s mogućim deviznim rizicima i, što je još važnije, moći ćete identificirati slabosti svojih investicijskih strategija.
• Vježbajte izračune kako biste lakše riješili takve jednadžbe. S praksom ćete te izračune moći obaviti brzo i jednostavno.
• Paradoks, koji je spomenut na samom početku ovog članka, leži u priznanju činjenice da se rezultat ulaganja, u pravilu, procjenjuje prema rezultatima drugih doprinosa. Drugim riječima, mala šteta nastala kao posljedica skokova cijena na tržištu bolja je od male, ali rizične dobiti. Sve je relativno.

Upozorenja

• Obavezno izvršavajte aritmetičke operacije točnim redoslijedom, inače ćete dobiti pogrešan rezultat. Stoga je nakon ovih operacija bolje provjeriti svoj rad.